Marktsituation
Der Finanzierungsmarkt mittelständischer Unternehmen befindet sich im Umbruch.
Banken finanzieren mittelständische Unternehmen nur noch restriktiv (Basel III)
Aktuelle Risikoeinschätzung der Banken trifft die mittelständischen Unternehmen
Standardisierte Mezzanine-Programme stehen kaum noch zur Verfügung
Akquisition von Eigenkapital ist zeitaufwendig, "teuer" und stellt hohe Anforderungen
Die Alternative
Einwerbung von bankenunabhängigem Fremdkapital durch eine Unternehmensanleihe
Die Lösung
Die Unternehmensanleihe bietet eine Finanzierungsform ohne Mitsprache- und Einflussrecht der Anleihegläubiger auf Unternehmensentscheidungen.
Eine bankenunabhängige Fremdfinanzierung
Feste Laufzeit, fester Zinssatz
Bedarfsgerechte Ausgestaltung der Bedingungen im Einklang mit der BaFin
Keine Bindung von Sicherheiten
Markenunternehmen ab ca. 30 Mio. EUR Umsatz
Hinreichende Profitabilität, um die Rechte der Gläubiger zu bedienen
Klare Wachstums- und Rentabilitätsziele der Emittentin
Nachhaltiger positiver Cashflow